Opérations sur portefeuille Compétiteur

Annonces des opérations suivantes

Ordre de vente de 1000 Iberdrola (ES0144580Y14) à cours limité de 6,63€
Ordre d'achat de 100 Capgemini (FR0000125338) à cours limité de 31,75€.

Profil du portefeuille

Un point sur le portefeuille sera réalisé quand sa constitution sera plus avancée. L'objectif est de créer un portefeuille investi (à un prix raisonnable) sur les valeurs de la Star List (sélection de mes valeurs préférées) ainsi que sur des titres ayant des caractéristiques intéressantes (valeurs de rendement, etc.), des fonds et exceptionnellement d'autres produits. L'allocation d'actif se veut flexible en fonction de la situation, ce qui explique (en partie) la durée de constitution du portefeuille dans une période marquée par une visibilité faible.

Portefeuille Challenger - 30.11.09

Composition

23,62% Flinvest Entrepreneurs +19,72%
20,49% Echiquier Patrimoine -2,07%
09,55% Carmignac PR50 +1,87%
13,06% Centifolia +0,42%
06,61% Sextant Autour du Monde -45,87%
26,67% Liquidités

Performance globale depuis le 11 août 2007 : -25,14%
Performance 2009 : +13,18%

Données sources

Code ISIN Nom Cours Valeur initiale

FR0010007542 Flinvest Entrepreneurs 252,58 (204,83)
FR0010434019 Echiquier Patrimoine 766,96 (760,33)
FR0010286021 Sextant Autour du Monde 99,01 (177,57)
FR0007076930 Centifolia 195,58 (227,44 + 219,59 + 166,13)
FR0010149203 Carmignac PR50 142,95 (149,12 + 133,02)

Commentaires

Le CAC40 et l'Euro Stoxx 50 ont progressé de respectivement 2,01% et 1,96% durant ce mois de novembre. Le portefeuille Challenger - qui n'est investi qu'à hauteur de 73,3% - affiche quant à lui une progression très faible : +0,08%.

Les fonds Sextant Autour du Monde et Flinvest Entrepreneurs affichent une performance négative (respectivement -1,13% et -0?47%) à contre-courant des indices. Une fois n'est pas coutume, Flinvest Entrepreneurs affiche donc une performance en deçà des indices européens mais sa performance 2009 (+20,8%) reste excellente.

Il semble de plus en plus net que l'année 2010 ne sera pas marquée par une reprise énergique, pas plus que par une violente détérioration de l'économie. La proportion investie pourra donc être revue à la hausse en ayant un oeil sur les niveaux de valorisations. De plus, la différence de valorisation des différents secteurs pourrait permettre de développer une stratégie ciblant certains secteurs défensifs ou des valeurs de rendement.